AGIC Asia 2017Australian Crop and Trade Flows Mùa vụ Úc va Các xu thê thương mại

Ron Storey and Hannah JansonAustralian Crop Forecasters

Ho Chi Minh, Vietnam7th March 2017

We are here to tell a “story”…..

vTHE PRODUCT: Clean, bright, dry and food-safe product – best environment in the world

vTHE FARMS: Technologically advanced with a focus on quality

vTHE SUPPLY CHAINS: Supply chains with quality control systems at every step….

Eg Wheat & Barley Variety accreditation process, grower stewardship program, Grain Trade Australia Quality Standards and Codes of Practice, BHC quality control programmes, and Government export quarantine controls.

vCUSTOMER SERVICE: Pre and Post Sale technical support to help end-users get maximum value from Australian Grain

vAUSTRALIA IS A GREAT PLACE TO BUY GRAIN!

Today - Take home messages on Australian grain

1. 2016 Crop Review Tổng quan vê vụ mùa 2016

2. Exports and Customers Xuất khẩu va khách hàng

3. Buying Australian Grain Việc mua hạt Úc

4. Grain Pricing in Australia Giá cả hạt ơ Úc

5. 2016/17 OutlookTriển vọng vê 2016/17

Agenda

05

10152025303540455055

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

Wheat Barley Canola Sorghum

2016 – all time record

Australian Production by Commodity (Mmt)Sản xuất của Úc theo từng loại sản phẩm (Mmt)

Wheat yield sản lượng lúa mỳ (t/ha)

-

1

2

3

05

10152025303540455055

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

Production - mmt Yield - t/ha

2016 – record yields

Rain makes grain!! Mưa tốt cho mùa màng

Spring 2015 Spring 2016

0

5

10

15

20

25

30

35

40

2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17

APH AH APW

Australian Wheat Production by Grade (Mmt)Sản xuất lúa mỳ Úc theo từng loại (Mmt)

2016 – record ASW

44%

21%

21%

6%5%

South-Eastern AsiaNorth AsiaM East / Nth AfricaOther AfricaOceaniaSub ContinentOther

Destinations for Australian Wheat (5 year ave)Các điểm đến của lúa mỳ Úc (trong 5 năm)

19%

48%

11%

11%

3%7%

VietnamIndonesiaMalaysiaPhilippinesMyanmarThailandOther

South East Asia Đông nam áDestinations for Australian Wheat (5 year ave)

Điểm đến của lúa mỳ Úc (trong 5 năm)

0.00.20.40.60.81.01.21.41.61.82.0

Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont.

2011/12 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16

Nature of Australian wheat exports to VietnamVê lúa mỳ Úc xuất vào Việt Nam

0.00.20.40.60.81.01.21.41.61.82.0

Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont.

2011/12 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16

BRIS GLAD MKY NTL PKE SYD GEEL MEL PTL PTADGILES LINC THEV WAL ALB BUN ESP GER KWI

15 Numberofloadports

Load Origin of Australian wheat to Vietnam Nguồn gốc lúa mỳ Úc xuất vào Việt Nam

1010

9 11

xxSô lượng cảng lên hàng

0.00.20.40.60.81.01.21.41.61.82.0

Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont. Bulk Cont.

2011/12 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16

BRIS GLAD MKY NTL PKE SYD GEEL MEL PTL PTADGILES LINC THEV WAL ALB BUN ESP GER KWI

Origin of Australian wheat exports to Vietnam Nguồn gốc lúa mỳ Úc xuất vào Việt Nam

45 4 4 4

No. of container load portsSô lượng cảng lên hàng container

• More load ports = increased natural variability in quality, even though the “grade” purchased is the same Nhiều cảng lên hàng = sư biến thiên tư nhiên gia tăng vê chất lượng, mặc dù “loại hạng” mua là như nhau

• ASW from WA is not the same as ASW from NSW (see later presentation on quality in AGIC Asia program today)ASW tư WA là không giống như ASW tư NSW (xem bài trình bày sau vê chất lượng trong chương trình AGIC Asia ngày hôm nay)

Key Message Thông điệp chính

Quality outcomes can vary across portsKết quả chất lượng có thê khác nhau theo các cảng

Mackay

Gladstone

Fisherman Is

Newcastle

Pt Kembla

MelbournePortland Geelong

EsperanceAlbany

Kwinana

Geraldton

Thevenard

Port LincolnWallaroo

Port GilesPort Adelaide

ASW WA & NSW-Specs may be the same Đặc tính có thê giống nhau -But different varieties, functionality is different nhưng khác nhau vê giống va chức năng

0.00

0.05

0.10

0.15

0.20

0.25

Oct Nov Dec Jan Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep

5 year ave 2015-16 2016-17

Pace of Australian wheat exports to VietnamTiến đô lúa mỳ Úc xuất khẩu vào Việt nam

• More choice nhiều chọn lựa hơn

• More capacity công suất lớn hơn

• Better service dịch vụ tốt hơn

3. Buying Australian Grain Mua hạt của Úc

Mackay

Gladstone

Brisbanex2

Newcastlex2

Pt Kemblax2

MelbournePortland Geelong

EsperanceAlbany

Kwinana

Geraldton

Thevenard

Port LincolnWallaroo

Port GilesPort Adelaidex2

More choice - 22 x Bulk Export Terminals Nhiều chọn lựa hơn – 22 x cảng xuất khẩu hàng rời

More choice – Container terminals Nhiều chọn lựa hơn – Cảng container

Brisbane

Sydney

Melbourne

Perth

Adelaide

Port Cảng Est % Vol

Melbourne 60Sydney 20Brisbane 10

Perth 6Adelaide 4

• MAJOR BULK EXPORTERS các nha xuất khẩu hàng rời chính (CBH, Glencore, Cargill, Graincorp, Emerald, ADM, Bunge, COFCO, Plumgrove, etc)

• PLUS… MANY, MANY MORE …. Va còn nhiều nha xuất khẩu nữa ……

• COMPANIES REPRESENTED HERE AT AGIC ASIA 2017 (show of hands) các công ty đại diện có mặt ơ đây tại AGIC Asia 2017 (sẽ giơ tay lên)

• PLUS, Go to GTA member Ngoài ra, vào website thành viên GTA www.graintrade.org.au

MORE CHOICE - EXPORTERS: Bulk & Containers Nhiều chọn lựa hơn – nha xuất khẩu: Hàng rời & Containers

Region/PortKhu vực/Cảng

OperatorsĐơn vị hoạt động

Est 2017 CapacityCông suất dư kiến 2017

(mmt)

WA (5 ports) CBH (4), Bunge (1) 18-20

SA (6 ports) Glencore (6) 8

East Coast (7 ports) Graincorp (7), NAT (1), Wilmar(1), Quattro (1), Emerald (1)

18-20

Mobile, ad hoc Cargill, JKI, Riordan, etc 1

TOTAL 45-50 MMT

More Capacity - Australian Bulk Export Terminals Công suất lớn hơn – các cảng xuất khẩu hàng rời Úc

Mobile bulk loading at Lascelles wharf, Geelong Lên hàng rời di động tại cầu cảng Lascells, Geelong

February 2017

0

5

10

15

20

2010/11 2011/12 2012/13 2013/14 2014/15 2015/16 2016/17

Shipping Capacity 2011 – 2017: Example only –CBH in WA

More Capacity: on the riseNăng suất lớn hơn: đang tăng trưởng

Better Service: Vessel turnaround time Dịch vụ tốt hơn: Thời gian giao hàng của tàu

Example: CBH in WA Ví dụ: CBH ơ WA

1) Your suppliers in Australia nha cung ứng của bạn ơ Úc

2) AGIC ASIA 2014, 2015, 2016, & 2017 are steps to help the Australian Customer-Supplier partnership là các bước đê giúp thiết lập mối quan hê giữa nha cung ứng Úc – khách hàng

3) Grain Standards, Grain Contracts – Grain Trade AustraliaTiêu chuẩn hạt, Hợp đồng hạt – Thương mại hạt Úc www.graintrade.org.au

4) Grain Quality Information – AEGICThông tin vê chất lượng hạtwww.aegic.org.au

5) Grains Research and Development – GRDC over $200m per annum Nghiên cứu va phát triển hạt – GRDC trên $200m mỗi nă www.grdc.com.au

6) Each of these organisations is present at AGIC Asia 2017 Các tô chức này đều có mặt ơ AGIC Asia 2017

Better service for customersDịch vụ tốt hơn cho khách hàng

• Where do I get help? ……. Tôi nhận được giúp đơ tư đâu?…….

ISSUE Vấn đê COMMODITISEDHàng hóa

orhoặc

CUSTOMISEDTùy biến

Load Portcảng lên hàng

Any Load PortBất ky cảng nào

or Port specificCảng cụ thể

Grain QualityChất lượng hạt

Grade SpecsHạng/loại

or Flour/Malt specsĐặc tính kỹ thuật bột/mạch nha

Supply SecurityĐảm bảo cung ứng

No CarryoverKhông chuyển hàng

or Continuous supplyCung ứng liên tục

Technical SupportHô trơ ky thuật

No serviceKhông có dịch vụ

or Pre/Post technical serviceDịch vụ ky thuật trước/sau

Supplier/nha cung cấp Any exporterBất ky nha XK nào

or Build RelationshipXây dựng mối quan hê

Decision DriverNgười ra quyết định

Price !!Giá cả

or Price & ServiceGiá cả & dịch vụ

AS A BUYER, WHAT DO I NEED TO ASK?Là người mua, tôi cần hỏi gi?

USD/tHRW

(PNW)Russia Australian ASW

(WA)FOB 199 191 198Freight 18 24 15CNF 217 215 213

4. An example of grain Pricing in AustraliaGiá cả hạt ở Úc

02468

101214161820

SA WA SA WA

vsPNW(Kalama) vsBlackSea(Russia)

Jan16 Dec16

Australia’s freight advantage to Asia (USD/t) has increased by USD4-5/t in 2016

Lợi thê cước phí vận chuyển của Úc đến Châu Á (USD/t) đa tăng USD 4-5/t ơ năm 2016

USD9-10 vs USUSD17-18 vs Black Sea

180185190195200205210215220225230

Sep Oct Nov Dec Jan Feb

Kwinana Port Adelaide Geelong Port Kembla

Australian pricing can vary according to load portGiá cả khác nhau tùy theo cảng lên hàng

• WEATHER Thời tiết

• 2017 CROP FORECASTDư báo mùa vụ 2017

• 2016/17 BALANCE SHEET Bảng cân đối 2016/17

6. 2017/18 OUTLOOK? Triển vọng 2017/18

March – May 2017…does not look good! Tháng 3 – Tháng 5/2017 … triển vọng không tốt!

Chance of exceeding median rainfall March to May 2017Cơ hội vượt lượng mưa trung bình tháng 3 đến tháng 5/2017

05

10152025303540455055

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

Wheat Barley Canola Sorghum

2017/18 – Very early forecast 2017/18 - Dư báo sớm

32

2013/14 2014/15 2015/16 2016/17Carry inSản lượng dư mùa trước

4.7Mt 5.4Mt 4.5Mt 4.9Mt

ProductionSản xuất

26.4Mt 23.6Mt 24.1Mt 33.6Mt

UsageSư dụng

25.7Mt 24.5Mt 23.7Mt 30.6Mt

Carry outHàng lưu kho xuất đi

5.4Mt 4.5Mt 4.9Mt 7.9Mt

Wheat Balance Sheet Dư báo lúa mỳ

Carryout stocks grow…. Lượng hàng lưu kho xuất đi tăng ....

Summary TÓM TẮT1. 2016 Crop Vụ mùa 2016

All time record; ASW surplusKy lục; thặng dư ASW

2. Exports Xuất khẩu

Fast pace in early 2017tăng nhanh đầu năm 2017

3. Buying Grain Mua hạt

World of choice Sư chọn lựa của thê giới- Bulk & Box Hàng rời & hàng hộp- Where to get help Cần giúp đơ ơ đâu

4. Grain pricing Giá hạt

Australia is competitiveÚc là đất nước rất cạnh tranh

5. 2017 Outlook Triển vọng 2017

Early signs not encouraging, but VERY early!Các dấu hiệu mới chưa khích lê , nhưng còn quá sớm!

Australia is a good place to do grain businessÚc là nơi tốt đê kinh doanh các loại hạt

Thank you for having us at AGIC Asia 2017 Cám ơn đa tạo cơ hội cho chúng tôi tham dư AGIC Asia 2017

• We hope you enjoy the Australian grain “story”…

• Australia is a good place to do grain business

• Thank you for having us at AGIC Asia 2017

• Questions?- Ron ron.storey@nzx.com - Hannah hannah.janson@nzx.com